Управление рисками в страховой деятельности
Игорь Гордиенко, Председатель Правления АСК "ИНГО Украина"
Наступивший кризис заставил страховой рынок пересмотреть методы разработки сценариев развития и планирования действий при возникновении непредвиденных обстоятельств. В годы достаточно стабильной экономической ситуации баланс между риском и вознаграждением был серьезно нарушен. Стратегии захвата доли рынка доминировали в предкризисные период, а вопросы управления рисками рассматривались только как аналитическая функция, а не как важный компонент процесса принятия решений.
Кризис привел тому, что отношение к риску изменилось. Сегодня оценка риска играет главную роль в рамках всей организации и является такой же стратегически важной задачей, как и обеспечение роста и прибыли.
Именно поэтому управление рисками должно занять одно из приоритетных мест в качестве стратегической задачи.
Подтверждение тому - «универсальный» антикризисный план, рекомендованный финансовым компаниям, состоит из четырех пунктов и имеет своей целью сохранение ликвидности:
- Ужесточение контроля.
- Изменение культуры управления рисками.
- Перераспределение кадров.
- Повышение степени взаимодействия подразделений компаний.
Кризис и украинский страховой рынок.
Проблемы страхового рынка в прошедшем году можно описать следующим образом: Девальвация - уменьшение базы страховых операций – демпинговый характер ставок премий - увеличение затрат на продажи полисов - невозврат депозитов из проблемных банков и обесценивание других видов активов - потеря капитала компаний.
Как результат, по итогам 2009 года страховые компании вынуждены внести более 2 млрд. гривен для пополнения капитала. Кроме того, в настоящий момент масштабы потери капитала страховыми компаниями оценить можно только приблизительно. Причина - действующая система финансовой отчетности позволяет «искажать» истинное финансовое состояние компаний.
Но кризис в 2010 году не закончился, во всяком случае, для украинского страхового рынка. Существуют различные мнения насчет того, с какими результатами страховой рынок закончит текущий год.
Ниже представлен сценарий, построенный на анализе рисков украинского страхового рынка в 2010 году. Виды анализируемых рисков выбраны в соответствии с рекомендацией Международной актуарной ассоциации: андеррайтерские (технические), рыночные, кредитные, операционные и риски ликвидности.
На графике дана оценка названных видов рисков украинского страхового рынка в 2010 году. Оценка представлена по трехуровневой шкале - высокий, средний и низкий уровни риска.
Далее в таблице представлено краткое описание основных факторов и оценка уровней рисков страхового в 2010 году.
|
Виды рисков |
Факторы влияния |
Уровень риска |
|
Рыночные риски: (Риски конкуренции, изменений потребительского рынка, отраслевые изменения) |
0% роста ВВП. Дальнейшая девальвация гривны. Дальнейшее снижение числа платежеспособных клиентов в корпоративном и розничных клиентов (в 1-м полугодии, в среднем на 10%). Снижение уровня доверия к страховым компаниям Ценовой характер конкуренции в 2010 году на страховом рынке.
|
Высокий уровень неблагоприятной экономической ситуации страны |
|
Андеррайтерские риски: (Риски недостаточности тарифов, отклонения убыточности, перестрахования, операционных затрат, больших убытков, кумуляции и катастроф)
|
Низкий уровень ставок страховых премий по: - коммерческой недвижимости и промышленным активам (к уровню безопасности объектов страхования) -ОСГПО, каско и медицинскому страхованию (к уровню убыточности), Рост уровня убыточности по: -автострахованию (ГО+каско) -страхованию с/х культур (погодные условия) -личной собственности (затопление весенним паводком) Различные подходы к оценке рисков и оценки ущербов у страховщиков и перестраховщиков могут привести к частичному или полному отказу перестраховщика от участия в выплатах. Рост операционных затрат при продаже розничных продуктов и страхованию предприятий с государственной формой собственности, кумуляция убытков по страхованию личной собственности и с/х страхованию ожидается в Западных и южных регионах в результате весеннего паводка. |
Высокий уровень риска получение отрицательного операционного результата по ОСГПО, каско, медицинскому страхованию.
|
|
Кредитные риски: (Риск обесценивания активов, не ликвидности активов, процентной ставки по депозитам, ценных бумаг, инвестиций в другие компании). |
Низкий уровень ликвидности коммерческих банков. Высокая вероятность разорения нескольких средних и мелких банков. Снижение депозитных ставок во втором полугодии. Значительные колебания биржевых котировок в течение всего года.
|
Высокий уровень риска потери части инвестиционных ресурсов страховых компаний. |
|
Операционные риски: (Риски управления, персонала, ИТ, бухгалтерского учета и отчетности)
|
|
Высокий уровень риска получения балансовых убытков по итогам года у ряда страховых компаний.
|
Риски ликвидности нагляднее всего можно прокомментировать на примере деятельности членов МТСБУ в 2009 году.
По итогам 2009 года три крупные страховые компании обанкротились и их обязательства по выплатам (ОСГПО) в соответствии с принципом солидарной ответственности переходят на других членов МТСБУ. Оценочная сумма названных обязательств около 25-30 млн. грн.
Приблизительно на такую сумму должен быть создан резерв членами МТСБУ и эта сумма должна быть отражена в их бухгалтерской отчетности уже в этом году.
Ответ на вопрос, сколько еще страховых компаний членов МТСБУ может прекратить обслуживать обязательства по выплатам в текущем году, похоже, не знает никто.
Описанная ситуация – лучший аргумент в пользу внедрения системы управления рисками в деятельность МТСБУ.
Еще один фактор риска возник в деятельности Ядерного пула, в результате выхода из него ряда страховых компаний – «дочек» международных страховых групп. Причины я попросил прокомментировать своего коллегу Председателя Правления СК «Кредо классик - UNIQA Украина” Юрия Петровича Ефимова, одного из инициаторов и активного участника создания Ядерного пула: «Решение о выходе нашей компании из Ядерного пула было принято в результате анализа рисков собственного удержания и величины солидарной ответственности компании по обязательствам других участников пула. При существующей системе финансовой отчетности среди членов Ядерного пула, корректно посчитать величину максимально вероятной солидарной ответственности не представляется возможным, как и невозможно корректно сформировать резервы под названные обязательства».
От себя добавлю, что факт выхода ряда названных компаний из состава пула повышает риск потери перестраховочной защиты и финансовой надежности Ядерного пула, как гарантийной системы.
Риски страхового рынка в 2010 году.
1. Высокий уровень риска дальнейшей потери капитала для ряда страховых компаний (общие потери могут составить 1-1,5 млрд. грн.).
2. Высокий уровень рисков потери платежеспособности несколькими страховщиками -членами МТСБУ, что приведет к дополнительной нагрузке на солидарную ответственность в сумме 10-15 млн.
3. Высокий агрегатный уровень рисков украинского страхового рынка (возможно дальнейшее снижение уровня общественного доверия к отрасли).
Управление рисками является неотъемлемой частью страховой деятельности в большей степени, чем в других областях. Риск-менеджмент в европейской страховой индустрии достаточно подробно описан в Директивах ЕС по платежеспособности (Solvency II).
Ответ на вопрос, как повысить финансовую надежность украинского страхового рынка, а значит укрепить доверие к нему, в среднесрочной перспективе есть внедрение новых стандартов надзора, аналога или оригинальных стандартов Solvency II вместе с внедрением стандартов бухгалтерской отчетности МСФО. Это - общеевропейский «mainstream» страховой индустрии. Украинское страховое сообщество совместно с Госфинуслуг должно разработать план перехода рынка на «украинский» аналог требований к платежеспособности, рассчитанный на несколько лет.
Первым шагом на этом пути является внедрение системы управления рисками в деятельность МТСБУ и Ядерного пула уже в этом году.
Дальнейшее развитие отношений с другими операторами финансового рынка - банками, инвестиционными и лизинговыми компаниями - должно базироваться на основе оценки взаимных рисков.
В заключение приведу пример наиболее эффективного плана по преодолению кризиса:
При обсуждении вопросов стратегического планирования на заседании Совета директоров крупного европейского холдинга, мажоритарный акционер резюмировал: «…достаточно болтать, начинайте действовать».
Используемые в статье материалы:
1. «Управление рисками в страховой индустрии и Директива по платежеспособности Solvency II (Исследование ЕС – 2006)
2. Стандарты управления рисками. Федерация Европейских ассоциаций риск менеджеров
3. Материалы МТСБУ . Итоги страховых операций 2008-2009 г.
4. Стандарты бухгалтерского учета МСФО.
5. «Преодолевая кризис» Исследование с участием крупнейших международных банков (подготовлен компанией Ernst &Young).
